信息安全下的资本金蛋

　　他们拥有和跨国企业竞争中的最牛底牌——信息安全。

　　斯诺登事件之后，信息安全问题彻底浮出水面。为了抗衡国际“信息战争”，我国政府已经将信息安全上升至国家战略。

　　2014年5月16日，中央国家机关政府采购中心发布通知，对入围中央机关采购范围内的信息类产品提出新的采购要求：所有计算机类产品不允许安装windows8操作系统。消息传来，拥有自主知识产权操作系统的中国软件（600536.SH）股价狂飙，连续拉出4个涨停，一个月之内大涨82.67%。

　　信息安全布局之下，国产IT迎来爆发期。特别是为通讯、军工、政府、金融等“要害”领域做配套服务的国内企业，在信息安全政策的扶持下，似乎迎来了“逆袭”国际行业龙头“IOE”（IBM、Oracle、MEC）的大好机会。

　　防止政府和军队通讯信息被监听，是相关部门必须要解决的问题。这成为了我国通讯信息安全建设的第一大要务，也是相关扶持政策最为侧重的领域。

　　海能达（002583.SZ）是通讯领域中，最突出的国家通讯安全战略获益品种。该公司证券代表田智勇向《英才》记者介绍，主打产品PDT数字对讲机产品具备自主的知识产权，基本杜绝了信息泄露的可能，目前已经占据了北疆地区全部的市场份额。在整个公安系统的采购中占据了30%以上的市场份额。

　　海格通信（002465.SZ）是一家聚焦于军工无线通讯的重要企业，专注于为陆海空三军、导弹部队和武警提供通信、导航装备，身处军工通信建设第一梯队。

　　根据公司2013年的年报显示，公司营收中有超过50%归属于军用通信相关业务，毛利率水平高达58%。公司目前市值整体规模约160亿元，股价在2014年2月创出了历史新高后，震荡整理的过程已经持续半年。在军用通讯政策扶持、以及军工产业更新换代的背景下，具备一定的中长期投资价值。

　　GPS（全球定位系统）的研制方是美国陆海空三军。这样的背景，无疑和我国国防信息安全天然相悖。

　　中国政府显然不可能容忍导航系统受国外机构的控制，军工国防地理信息系统的核心技术，一定要掌控在国内企业手中。因此国产的“北斗”导航系统已经在近些年加速发展。

　　北斗星通（002151.SZ）是国产导航企业的领导者之一， 在资本市场起着北斗导航系统的标杆作用。今年6月，公司宣布将增加军工方面的业务投入，并进行了收购整合，股价因此出现连续一字板涨停，快速上冲。

　　中海达（300177.SZ）是国内具备完整产业链条的导航企业。公司在街景业务等方面已经和百度展开合作，完成了全国多个城市的街景数据采集，市场空间非常巨大。

　　公司目前市值64亿，是北斗导航产业链中市值最低的品种之一。2013年以来，在民用、军用产品的良好市场预期之下，已经取得了150%以上的涨幅。

　　从2014年8月3日起，美国赛门铁克、俄罗斯的卡巴斯基这两大杀毒软件品牌，将不会出现在中国政府的采购名单之内。而进入采购名单的，全部为国产品牌。

　　资深信息安全顾问、游侠安全网创始人张百川对《英才》记者表示，互联网信息安全的核心内容，就是保护政府、军工部门不受攻击。

　　网络安全评估与漏洞管理产品细分市场的龙头，是来自福建的榕基软件（002474.SZ）。公司在军事机关、政府、电力、金融等重要行业具有一定的竞争优势。

　　另外，绿盟科技（300369.SZ）是我国最早从事网络安全业务的企业之一，是近期上市的次新股中资质较好的企业，社保基金对该股进行了持续加仓。2014年中报显示，机构投资者对该股的持股比例已经攀升至34.87%.

　　任子行（300311.SZ）董事长董晓军认为，由于整个行业明确的良好前景，规模较小的上市公司获得了明确的发展机会。任子行作为两市市值最低的信息安全个股之一，有望获得良好的表现机会。

　　虽然IBM中国的高管和员工已经开始纷纷跳槽至浪潮信息（000977.SZ），但中国银行界“去IBM化”的过程依然漫长，“理想很丰满，现实很骨感”。中国邮电大学信息安全中心主任杨先义对《英才》记者表示。

　　但资本市场则提前进入了亢奋状态，浪潮信息自2013年初以来已大涨了5倍之多。浪潮所拥有的市场空间无疑是极其广阔的。但公司目前高昂的股价，已经提前透支了部分未来业绩。

　　金融软件方面则是国内企业的优势所在。几家国际上的大型企业如DST、Sungard在中国的业务发展并不顺利。行业内的老牌企业金证股份（600334.SH）和恒生电子（600570.SH）在资本市场估值溢价明显，市值分别达到90亿和接近200亿的水平。

　　今年刚上市的次新股赢时胜（300377.SZ），主营资产托管和资产管理系统软件，服务客户包括平安银行、兴业银行等大型金融机构。目前市值规模仅30亿，拥有更大的成长空间。

　　我国数据存储备份行业唯一的上市公司是同有科技（300320.SZ）。公司主要从事数据资产的储存、灾难备份等业务，拥有自主知识产权，在数据安全存储管理方面处于国内领先地位。目前，华夏基金已经连续两个季度对该股进行了重仓持有。

　　华东电脑（600850.SH）是我国第一家IT上市公司，控股股东是华东计算技术研究所，是我国最早建立的计算机技术研究所之一，长期以来专业从事军用计算机技术和产品研发。

　　2013年的盈利达到了9000万以上。通过本次收购，华东电脑在云计算、数据存储服务方面的布局已经非常明晰。

　　金融数据的综合服务方面，中科金财（002657.SZ）是国内的龙头企业之一。董事长朱烨东在今年4月表示，将重点聚焦智能银行、互联网金融领域。四个月后，中科金财发布重大资产重组报告书草案，拟通过收购将业务范围拓展至信用社和城商行领域，以此形成对国内大型股份制银行、城商行、信用社的业务覆盖。